欢迎访问道通期货

研究所


Research Institute
当前位置:首页 > 研究所 > 能源化工 > 日报

道通期货原油&燃料油日报(2024.02.07)

作者:研究所黄世俊 | 发布时间:2024-02-07 | 浏览: 2444次

一、观点简述

原油:国际油价区间震荡。美国至22日当周API原油库存67.4万桶,预期213.3万桶,前值-249.3万桶。EIA短期能源展望报告:将2024年全球原油需求增速预期上调3万桶/日至142万桶/日。(此前为139万桶/)2025年全球原油需求增速预期上调8万桶/日至129万桶/日。EIA短期能源展望报告:预计2024WTI原油价格为77.68美元/桶,此前预期为77.99美元/桶。沙特阿美将3月对亚洲销售的轻质石油的官方石油售价(OSP)溢价维持在1.50美元/桶不变。操作思路以震荡反弹为主,注意止盈止损。

燃料油:新加坡企业发展局(ESG)周四公布的数据显示,截止1月31日当周,新加坡包括燃料油及低硫含蜡残油在内的残渣燃料油(沥青除外)库存2343.9万桶,环比增加242.8万桶。贸易消息人士表示,在红海局势持续紧张之际,套利供应的前景仍不稳定,因为西方的货运成本和燃料油价格飙升,使得从西方到东方的套利经济学不那么有利。随着市场准备进入2月份,燃料油套利供应波动前景隐约可见。操作思路以区间震荡为主,注意止盈止损。

二、今日要闻

【行业资讯】

1、美国财长耶伦表示,许多小型银行存在商业房地产集中风险;美国预算无需平衡即可保持财政可持续路径;为保持财政可持续路径,减少赤字至关重要。
    2
、美联储梅斯特表示,仍倾向于2024年进行三次降息;不愿提供降息的时间安排,认为没有降息的急迫性;在决定利率之前需要更多数据。
    3
、澳洲联储公布沟通制度改革后的首次利率决议,将政策利率维持在4.35%不变,符合市场预期。
    4
、央行26日开展3390亿元14天期逆回购操作,中标利率为1.95%。当日有5630亿元逆回购到期,因此单日净回笼2240亿元。

三、品种详情

品种

基本面分析

市场行情

中东局势的不稳定性延续,国际油价继续上涨,但美国原油产量高位运行抑制了涨幅。NYMEX原油期货03合约73.310.53美元/桶或0.73%ICE布油期货04合约78.590.60美元/桶或0.77%

原油

美国至22日当周API原油库存67.4万桶,预期213.3万桶,前值-249.3万桶。EIA短期能源展望报告:将2024年全球原油需求增速预期上调3万桶/日至142万桶/日。(此前为139万桶/)2025年全球原油需求增速预期上调8万桶/日至129万桶/日。EIA短期能源展望报告:预计2024WTI原油价格为77.68美元/桶,此前预期为77.99美元/桶。沙特阿美将3月对亚洲销售的轻质石油的官方石油售价(OSP)溢价维持在1.50美元/桶不变。从中国海洋石油有限公司获悉,其所属绥中36-1/旅大5-2油田二次调整开发项目投产。该项目是中国海上最大规模的二次开发调整项目,位于渤海辽东湾海域,平均水深约30米,计划投产开发井118口,预计2025年将实现日产原油约3.03万桶的高峰产量,该项目依托岸电开发。伊拉克石油部表示,伊拉克1月石油收入达到82.5亿美元。1月份石油出口平均每日达到330万桶。美国1月季调后非农就业人口增加35.3万人,预期增加18万人,前值增加21.6万人。美国1月失业率为3.7%,预期为3.8%,前值为3.7%。美联储主席鲍威尔表示,诚信是无价之宝,我们不考虑政治,美联储不太可能有信心在3月份降息;自去年12月以来,FOMC的利率预测可能没有太大变化。国际货币基金组织(IMF)当地时间2日发布了2023年与中国第四条款磋商报告。IMF对中国经济在疫情后的强劲复苏表示欢迎,预计中国2024年经济将增长4.6%,较202310月的预测值上调了0.4个百分点。OPEC+代表表示,联合部长级监督委员会不建议调整石油政策,下一次JMMC会议安排在43日。沙特政府要求阿美公司停止将石油日产能提高至1300万桶,预计此举将改变全球油市供应动态。沙特阿美表示,政府已要求其停止将石油产能提高至1300万桶/日,而是维持在1200万桶/日。此举导致市场质疑沙特对未来石油需求的看法。

燃料油

贸易消息人士表示,在红海局势持续紧张之际,套利供应的前景仍不稳定,因为西方的货运成本和燃料油价格飙升,使得从西方到东方的套利经济学不那么有利。随着市场准备进入2月份,燃料油套利供应波动前景隐约可见。市场为新的交易月做准备,燃料现货交易基本上很少。由于加油需求增加,燃料油炼油利润率在1月份出现月度上升。据日本石油协会公布的统计的资料显示,截止1月28日当周,日本C型燃料油库存比前一周减少了1.90万立方米,A型燃料油库存下降了1.18万立方米。日本C型燃料油产量比前一周减少了4.68万立方米,A型燃料油产量下降了1.01万立方米。新加坡企业发展局(ESG)周四公布的数据显示,截止1月31日当周,新加坡包括燃料油及低硫含蜡残油在内的残渣燃料油(沥青除外)库存2343.9万桶,为九个半月来最高,环比增加242.8万桶。业内消息人士告诉路透社,随着船只从红海紧张局势中绕道行驶导致加油需求上升,托运人和贸易公司在全球最大的燃油中心新加坡面临更长时间的等待和更高的低硫燃料交货价格。越来越多的船只在新加坡等枢纽加油,因为与更远的港口相比,新加坡的燃油价格更具竞争力。消息人士称,预订超低硫燃料油驳船的最早可用舱位的等待时间大约增加了一倍,达到两周左右,而通常平均为一周。消息人士称,新加坡船用燃料交割升水趋势较高,较即期船期货物报价每吨超过30美元,而1月中旬为25至30美元,1月初约为20美元。韩国一家石油公司可能将提高低硫燃料油产量。日本一家炼油公司有一套二级装置意外发生故障,可能将销售4万吨12月中旬装船的380cst燃料油。

四、市场跟踪

日期

fu2405(元/吨)

lu2405(元/吨)

Lu-Fu价差

新加坡高硫(美元/吨)

新加坡低硫(美元/吨)

2024-2-6

3021

4149

1128

425

599


相关文章