[上期所]关于印发《上海期货交易所铅期货标准合约》和《上海期货交易所风险控制管理办法》修订案的公告

为切实落实今年证券期货监管会议关于进一步发挥期货市场服务实体经济功能的工作部署，有效促进铅期货品种的功能发挥，满足铅上下游企业对铅期货套期保值业务的迫切需求，我所对《上海期货交易所铅期货标准合约》、《上海期货交易所风险控制管理办法》作了相应的修订。其中，《上海期货交易所铅期货标准合约》修订案已经中国证监会批复同意；《上海期货交易所风险控制管理办法》修订案已经本所第二届理事会审议通过并报告中国证监会，现予以公布。

为使新、旧合约和《上海期货交易所风险控制管理办法》平稳过渡，经研究决定：本次修订的合约条款和规则，自2013年9月2日起实施。

附件：1．《上海期货交易所铅期货标准合约》修订案

2．《上海期货交易所风险控制管理办法》修订案

上海期货交易所  

2013年8月8日   

《上海期货交易所铅期货标准合约》

上海期货交易所铅期货标准合约附件

一、交割单位

铅标准合约的交易单位为每手25吨5吨，交割单位为每一仓单25吨，交割必须以每一个仓单的整数倍交割。

二、质量规定

1、用于本合约实物交割的铅锭，必须符合国标GB/T 469-2005 Pb99.994规定，其中铅含量不小于99.994%。

2、外型及块重。交割的铅应为锭，国产铅的每锭重量为48kg±3kg、42kg±2kg、40kg±2kg、24kg±1kg。

3、每一仓单的溢短不超过±2%，磅差不超过±0.1%。

4、每一交割单位的铅锭，必须是同一生产企业生产、同一牌号、同一注册商标、同一质量品级、同一块形、同一包装数量（捆重近似）的商品组成。

5、每一仓单的铅锭，必须是本所批准的注册品牌，须附有质量证明书。

6、仓单须由本所指定交割仓库按规定验收合格后出具。

三、交易所认可的生产企业和注册品牌

用于实物交割的铅锭，必须是交易所注册的品牌。具体的注册品牌和升贴水标准，由交易所另行规定并公告。

四、指定交割仓库

由交易所指定并另行公告，异地交割仓库升贴水标准由交易所规定并公告。

注：双删除线部分为已删除的内容，灰色底纹且加粗部分为已作修订的内容。

附件2

《上海期货交易所风险控制管理办法》

修订案

第四条  交易所实行交易保证金制度。阴极铜（以下简称铜）、铝、锌、天然橡胶期货合约的最低交易保证金为合约价值的5%，铅期货合约的最低交易保证金为合约价值的8%5%，螺纹钢期货合约的最低交易保证金为合约价值的5%，线材期货合约的最低交易保证金为合约价值的7%，黄金、白银期货合约的最低交易保证金为合约价值的4%，燃料油期货合约的最低交易保证金为合约价值的8%。

第五条  交易所根据某一期货合约持仓的不同数量和上市运行的不同阶段（即：从该合约新上市挂牌之日起至最后交易日止）制定不同的交易保证金收取标准。具体规定如下：

（一）交易所根据合约持仓大小调整交易保证金比例的方法。

……

表四  铅期货合约持仓量变化时的交易保证金收取标准

注：X表示某一月份合约的双边持仓总量，单位：手。

……

交易过程中，当某一期货合约持仓量达到某一级持仓总量时（详见表一、二、三、四、五、六、七、八、九、十），暂不调整交易保证金收取标准。当日结算时，若某一期货合约持仓量达到某一级持仓总量，则交易所对该合约全部持仓收取与持仓总量相对应的交易保证金，保证金不足的，应当在下一个交易日开市前追加到位。

（二）交易所根据期货合约上市运行的不同阶段（临近交割期）调整交易保证金的方法。

……

表十四  铅期货合约上市运行不同阶段的交易保证金收取标准

当某一期货合约达到应该调整交易保证金的标准时（详见表十一、十二、十三、十四、十五、十六、十七、十八、十九、二十），交易所应当在新标准执行前一交易日的结算时对该合约的所有历史持仓按新的交易保证金标准进行结算，保证金不足的，应当在下一个交易日开市前追加到位。

在进入交割月份后，卖方可以用标准仓单作为与其所示数量相同的交割月份期货合约持仓的履约保证，其持仓对应的交易保证金不再收取。

第十七条  同一客户在不同期货公司会员处开有多个交易编码，各交易编码上所有持仓头寸的合计数，不得超出一个客户的限仓数额。

交割月前第一月的最后一个交易日收盘前，各会员、各客户在每个会员处铜、铝、锌、铅期货合约的投机持仓应当调整为5手的整倍数（遇市场特殊情况无法按期调整的，可以顺延一天）；进入交割月后，铜、铝、锌、铅合约投机持仓应当是5手的整倍数，新开、平仓也应当是5手的整倍数。

……

第十八条  期货公司会员、非期货公司会员和客户的各品种期货合约在不同时期的限仓比例和持仓限额具体规定如下：

……

表二十三   铅、天然橡胶、黄金期货合约在不同时期的限仓比例和持仓限额规定

（单位：手）

      

注：表中某一期货合约持仓量为双向计算，期货公司会员、非期货公司会员、客户的持仓限额为单向计算；期货公司会员的持仓限额为基数。

……

注：

1、双删除线部分为已删除的内容，灰色底纹且加粗部分为已作修订的内容；

2、未列入条款，除规则实施时间条款相应调整外，不作修订。